Note 25 - Trésorerie
Dans l’état des flux de trésorerie, la trésorerie est calculée comme suit :
| 31.12.2017 | 31.12.2020 | 31.12.2019 | |
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | 687 | 913 | |
| Concours financiers courants | (82) | (45) | |
| Trésorerie | 605 | 868 | |
La trésorerie et les équivalents de trésorerie se décomposent comme suit :
| 31.12.2017 | 31.12.2020 | 31.12.2019 | |
| Comptes bancaires | 649 | 753 | |
| OPCVM monétaires | 10 | 33 | |
| Dépôts à terme et comptes-courants à moins de trois mois | 28 | 127 | |
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | 687 | 913 | |
Dans l’état des flux de trésorerie, la variation du besoin en fonds de roulement s’analyse comme suit :
| 2020 | 2019 | ||
| Variation des stocks et en-cours | 105 | (26) | |
| Variation des créances clients et comptes rattachés | 21 | (50) | |
| Variation des dettes fournisseurs et comptes rattachés | (201) | 80 | |
| Variation des autres créances et dettes | 58 | 30 | |
| Variation des dettes de location | (4) | (9) | |
| Variation du besoin en fonds de roulement (*) | (21) | 25 | |
(*) Dont variation du besoin en fonds de roulement des dettes de location : (4) M€ dont (6) M€ au titre des contrats de concession au 31 décembre 2020, contre (9) M€ et (8) M€ au 31 décembre 2019, respectivement.
La variation du besoin en fonds de roulement s’établit à -21 M€, contre +25 M€ en 2019. Ce recul est essentiellement lié à Lagardère Travel Retail, contrebalancé par un effet favorable chez Lagardère Publishing. Chez Lagardère Travel Retail, le recul de -95 M€ est lié à une forte baisse des dettes fournisseurs et ainsi des stocks sous l’effet de l’activité fortement limitée sur l’ensemble des zones. Chez Lagardère Publishing, l’évolution favorable de +32 M€ est liée à la hausse des dettes fournisseurs en lien avec la progression de l’activité sur le second semestre.